Análisis del tamaño y la cuota de mercado del mercado de cables y alambres en Sudamérica: tendencias de crecimiento y pronóstico (2025-2030)

Tendencias y perspectivas del mercado de cables y alambres en Sudamérica

Aumento del número de proyectos de energía renovable a escala de servicios públicos

Los promotores de servicios públicos continúan poniendo en funcionamiento grandes activos solares y eólicos en Sudamérica, y casi cada nuevo megavatio requiere una capacidad equivalente de exportación de alto voltaje. ENGIE obtuvo una concesión a 30 años para construir 1,000 km de líneas en cinco estados brasileños, generando USD 252 millones en ingresos anuales regulados.^{[ 1 ]ENGIE, “ENGIE obtiene nueva licitación en Brasil”, engie.com}La restricción alcanzó 2.4 TWh en Chile durante 2023, lo que llevó al Ministerio de Energía a acelerar los refuerzos de la red y las reasignaciones de tarifas.^{[ 2 ]Argus Media, “Chile avanza con la transición energética”, argusmedia.com}El requisito paralelo de cable de tierra óptico (OPGW) convierte cada nueva línea en un activo de doble propósito que también aumenta el alcance de las telecomunicaciones rurales.

Aumento de los despliegues de fibra hasta el hogar

Los operadores están desplegando fibra a un ritmo sin precedentes. Claro Brasil destinó USD 7.7 millones para actualizaciones de 5G y fibra entre 2024 y 2029, mientras que América Móvil está ejecutando un plan similar en toda su región. V.tal, especialista en host neutral, está combinando el despliegue de un centro de datos de USD 1 millones con fibra de última milla, garantizando un ancho de banda mayorista para los ISP más pequeños. En la cuenca amazónica peruana, Global Fiber Perú conectó a 400 comunidades aisladas en 2025, reemplazando los costosos enlaces satelitales. La escasez de personal cualificado es el único freno a corto plazo; el Foro Económico Mundial estima que la capacitación de la fuerza laboral digital debe aumentar un 250 % para cumplir con los plazos de los operadores.

Mejoras de transmisión y distribución respaldadas por el gobierno

Los reguladores nacionales continúan subastando grandes paquetes de red que garantizan rentabilidad a largo plazo para los proveedores de cable. Tan solo el programa de Brasil ha ampliado la cobertura local de ENGIE a casi 8,000 km de líneas. Los proyectos transfronterizos, como la interconexión de 500 kV entre Ecuador y Perú, buscan estabilizar los flujos de energía y reducir el consumo de combustibles fósiles. El ferrocarril colombiano Turbo-Cupica, con un presupuesto de 19.4 millones de dólares, también incluye importantes obras eléctricas, aunque la topografía selvática podría retrasar su ejecución. La política ahora exige dos canales independientes de teleprotección por línea, lo que aumenta el número de fibras por circuito y el valor del cable por kilómetro.

Densificación de la red de retorno 4G/5G en ciudades secundarias

Los operadores móviles están expandiendo la cobertura avanzada más allá de las principales áreas metropolitanas. El contrato de expansión de 2025 de TIM Brasil con Nokia ejemplifica la nueva ola de inversión, impulsada por incentivos fiscales que recompensan el fin de las redes 2G/3G y la reorganización del espectro. Estudios sobre las inundaciones de 2024 en Rio Grande do Sul mostraron que los sitios 2G/3G tradicionales superaron a los 4G/5G en condiciones climáticas extremas, lo que animó a los operadores a diseñar rutas redundantes que, en última instancia, aumentan la demanda de fibra óptica. Los despliegues rurales a menudo combinan ramales FTTH con backhaul de estaciones base, maximizando la eficiencia de la excavación de zanjas e impulsando los pedidos de cable multiservicio.

Precios volátiles del cobre y el aluminio

Los fabricantes de cables se enfrentaron a fuertes fluctuaciones en los costos de los conductores durante 2025, debido a que las interrupciones en la minería y las paradas de las fundiciones redujeron la oferta. El cobre de la LME osciló entre USD 7,900 y USD 9,800 por tonelada, lo que redujo los márgenes contractuales y complicó la financiación de los proyectos. El aluminio siguió una trayectoria diferente debido a que los picos en los precios de la energía limitaron la producción de las fundiciones, lo que generó dilemas de sustitución de materiales para los ingenieros de diseño. Los proveedores ahora ofrecen conductores con mayor factor de llenado y mezclas de aleaciones más eficientes para limitar la intensidad del metal sin sacrificar la capacidad de corriente.

Inflación de los costos de importación impulsada por la moneda

El real brasileño se depreció un 9.5% frente al dólar estadounidense en el año calendario 2025, mientras que el peso argentino se devaluó casi un 50%, lo que elevó los insumos denominados en dólares en general. La exposición a las importaciones es alta en el caso de aislantes especiales, cintas semiconductoras y ciertos accesorios de alto voltaje que las plantas regionales aún no producen. Los desarrolladores están negociando cláusulas de escalamiento y recurriendo al contenido local, pero la reestructuración requiere tiempo y capital. El riesgo cambiario también eleva el costo del servicio de la deuda en moneda fuerte, lo que presiona los balances de los proyectos incluso cuando los fundamentos de la demanda se mantienen sólidos.

Análisis de segmento

Por tipo de cable: la fibra óptica impulsa la infraestructura digital

Los productos de energía de bajo voltaje representaron el 39.32 % de los ingresos de 2024 en el mercado sudamericano de cables y alambres, mientras que se proyecta que los cables de fibra óptica crezcan a una tasa de crecimiento anual compuesta (TCAC) del 7.61 % hasta 2030. La capacidad premium de la fibra moderna satisface las necesidades de interconexión de FTTH y centros de datos en corredores densamente poblados. El desarrollo de redes de host neutral y el aterrizaje de ramales submarinos impulsan el mercado sudamericano de cables y alambres. El programa ECO CABLE de Prysmian, que abarca aproximadamente el 30 % de su cartera de telecomunicaciones, resulta atractivo para operadores con objetivos de emisiones de gases de efecto invernadero, lo que ayuda a la marca a mantener su preferencia de especificación en nuevas licitaciones. El Proyecto Waterworth de 24 pares de Meta destaca la creciente importancia de los diseños con un alto número de fibras que requieren procesos avanzados de fabricación y prueba.

Los cables coaxiales de potencia, señal y tradicionales siguen captando pedidos de renovación e industriales; sin embargo, la demanda de ancho de banda sigue desviando los presupuestos de capital hacia la fibra. Las normas de construcción exigen ahora conductos vacíos para futuras conexiones de fibra en nuevos edificios de Brasil y Chile, lo que refuerza aún más la demanda a largo plazo. A medida que se desmantela una antigua planta de cobre, los programas de recuperación y reciclaje reincorporan el metal conductor a la cadena de suministro, compensando parcialmente la volatilidad de las materias primas.

Nota: Las participaciones de todos los segmentos individuales están disponibles al momento de la compra del informe.

Por clasificación de voltaje: el voltaje ultra alto gana impulso

Las líneas de baja tensión, ≤1 kV, captaron el 44.91 % de los ingresos de 2024, lo que refleja los amplios programas de vivienda y la construcción de pequeñas edificaciones comerciales. La extra y ultraalta tensión (>220 kV) es la clase de mayor crecimiento, con una tasa de crecimiento anual compuesta (TCAC) del 7.61 %, debido a que los corredores renovables de larga distancia requieren menos líneas, pero de mayor tamaño, cada una equipada con aislamiento premium y accesorios de monitorización. La cuota de mercado de cables y alambres de extraalta tensión en Sudamérica alcanzó el 9.4 % en 2024 y se prevé que supere el 12 % para 2030. La concesión brasileña de 1,000 km de ENGIE demuestra la viabilidad financiera de estos proyectos, con 252 millones de dólares en ingresos anuales regulados, que financian secciones de conductores pesados ​​y pares de OPGW.

La media tensión (1-35 kV) sigue siendo la columna vertebral de la distribución urbana y las operaciones mineras, mientras que los alimentadores de alta tensión (35-220 kV) conectan los centros de carga con los centros de generación. Los reguladores regionales ahora estipulan conductores resistentes a la temperatura y de baja flecha para tramos de alta corriente en zonas desérticas y tropicales, lo que impulsa las actualizaciones incluso cuando la tensión nominal permanece sin cambios. Los proveedores que suministran kits llave en mano, cables, empalmes, fibra y hardware disfrutan de mayores márgenes y firman acuerdos marco que abarcan más allá de una sola clase de tensión.

Por vertical de usuario final: la infraestructura energética se acelera

La construcción contribuyó con el 47.56% de la facturación de 2024, pero las compañías eléctricas son los clientes de mayor crecimiento, con una tasa de crecimiento anual compuesta (TCAC) del 8.85% hasta 2030, impulsada por el almacenamiento en baterías, los clústeres de hidrógeno verde y las interconexiones transfronterizas. Se espera que el tamaño del mercado sudamericano de cables y alambres vinculado a la infraestructura eléctrica se expanda en casi 1.9 millones de dólares durante el período de pronóstico. La licitación de almacenamiento de 2 GW planificada en Chile y los gasoductos costeros de hidrógeno en Uruguay ilustran la creciente combinación de enlaces de corriente continua y alimentadores de corriente alterna de mayor capacidad de amperaje que impulsan la demanda de cables especializados.

Las telecomunicaciones siguen siendo un segundo pilar sólido, ya que la densificación del 5G se solapa con los corredores FTTH. Los operadores mayoristas prefieren cables de 288 y 432 fibras para los sistemas de compartición de conductos rurales, lo que reduce el coste del pase por hogar y permite futuros arrendamientos de capacidad. La automatización industrial, la electrificación ferroviaria y los proyectos de defensa completan la cartera de pedidos, ofreciendo una diversidad que protege a los fabricantes de la ciclicidad en cualquier vertical.

Nota: Las participaciones de todos los segmentos individuales están disponibles al momento de la compra del informe.

Análisis geográfico

Brasil generó poco menos de la mitad de todos los ingresos de 2024 y lidera la tabla de clasificación regional con una CAGR del 7.19 % hasta 2030. El plan plurianual de USD 7.7 millones de Claro, combinado con el Proyecto Waterworth de Meta, convierte al país en un destino principal para la fibra de calidad de telecomunicaciones.^{[ 3 ]Globo, “Meta Vai Instalar 50 Mil Km de Cabos Submarinos”, g1.globo.com}Los persistentes cuellos de botella en la red eléctrica siguen impulsando la demanda de extraalta tensión, y los reguladores ahora incluyen capacidad de fibra en cada nueva concesión. La debilidad monetaria infla los costos de los insumos, pero también fomenta la fabricación de conductores y accesorios en tierra, mejorando así la captura de valor a nivel nacional.

Argentina ofrece nichos de alto margen en las cadenas de suministro de gigafábricas de iones de litio y en las líneas de exportación de energía eólica patagónica. La inversión de 2.5 millones de dólares en litio de Rio Tinto aumenta la demanda de cables de media tensión y de control, mientras que las conversiones transfronterizas con Chile requieren diseños híbridos de aluminio y cobre adaptados a las altitudes andinas. La volatilidad del peso complica las importaciones, pero los acuerdos de abastecimiento inverso con fundiciones brasileñas ofrecen una cobertura parcial.

Chile se posiciona como un laboratorio de transición energética con una legislación que reasigna tarifas para acelerar el reforzamiento de la red. El cable transpacífico de 14,800 km de Google llegará cerca de Valparaíso, lo que impulsará proyectos de transporte terrestre de retorno por decenas de millones de dólares. Esta iniciativa se alinea con los extensos corredores de hidrógeno verde que se extienden desde el desierto de Atacama hasta las terminales de exportación, cada uno de los cuales requiere cableado resistente a altas temperaturas y a los productos químicos.

Colombia y Perú avanzan en el despliegue de telecomunicaciones y la electrificación rural. El cable CSN-1 activó parcialmente su servicio en 2025, lo que redujo la latencia de las cargas de trabajo en la nube andina y cataliza el desarrollo de fibra terrestre. Los mercados del resto de la región, como Paraguay y Uruguay, adoptan modelos similares, obteniendo préstamos multilaterales que requieren marcos mayoristas de acceso abierto, lo que amplía la demanda de fibra direccionable.