Análisis del tamaño y la participación del mercado de pagos de Estados Unidos: tendencias de crecimiento y pronóstico (2026-2031)

Tendencias y perspectivas del mercado de pagos de Estados Unidos

Aumento en la emisión de tarjetas sin contacto

Las credenciales sin contacto ya se encuentran en el 69% de las tarjetas de débito de EE. UU. y se espera que alcancen su penetración total en 2027, a medida que los emisores reemplacen los plásticos que vencen por versiones habilitadas para NFC.^{[ 1 ]Junta de Gobernadores, “Servicio FedNow”, Reserva Federal, federalreserve.gov} La preparación de los comerciantes ha seguido el mismo ritmo: el 87 % de las terminales de punto de venta aceptan pagos sin contacto en 2024, frente al 43 % en 2020.^{[ 2 ]Visa Inc., “Datos de aceptación de Visa Contactless”, visa.com} Las cajas más rápidas aumentan el rendimiento en aproximadamente 12 a 18 clientes por hora en restaurantes de comida rápida, lo que suma entre 40,000 y 60,000 USD en ingresos anuales adicionales para las grandes cadenas. Fundamentalmente, la autenticación basada en proximidad acostumbra a los usuarios a los pagos iniciados por el dispositivo, lo que ayudará a que los teléfonos inteligentes representen el 31 % de las transacciones con tarjeta en tiendas físicas en 2025. El efecto de red acumulativo entre el hardware de las tarjetas, el software de las billeteras y la aceptación por parte de los comerciantes encamina al mercado de pagos estadounidense hacia la casi omnipresencia de los pagos sin contacto. 

Expansión del volumen del comercio electrónico

El comercio digital en EE. UU. registró un crecimiento significativo, superando el crecimiento del comercio minorista físico en más de 7 puntos porcentuales. El comportamiento del consumidor, basado en suscripciones, que abarca desde la entrega de comestibles hasta la transmisión multimedia, genera flujos de ingresos predecibles y ricos en datos que los compradores pueden asegurar con un menor riesgo de fraude. Las redes de medios minoristas amplifican la conversión al integrar el pago con un solo clic junto a las ubicaciones patrocinadas, lo que eleva las tasas de compra al 42 %, en comparación con el 28 % de los flujos de múltiples pasos.^{[ 3 ]Amazon. «Ingresos por publicidad en Amazon». 2024.} Soluciones como PayPal Fastlane autocompletan los campos de envío y pago de 30 millones de comercios, lo que reduce el abandono del carrito de compras en 18 puntos porcentuales y genera importantes ingresos por comisiones. Estos vectores refuerzan el impulso que impulsa el mercado de pagos de Estados Unidos. 

Adopción de billeteras para teléfonos inteligentes

Apple Pay y Google Pay, en conjunto, prestaron servicio a millones de usuarios estadounidenses en 2024, lo que representa una proporción significativa de adultos y una sólida cuota de la actividad con tarjeta en tiendas físicas. La penetración asciende al 52 % en el grupo de edad de 18 a 34 años, lo que indica un cambio generacional duradero. La función Tap to Pay de Apple para iPhone convierte los teléfonos móviles de uso diario en terminales comerciales, incorporando millones de microvendedores a la base de aceptación sin un coste adicional de hardware. Proveedores de pago como Block informan que la mayor parte de la incorporación de comerciantes en 2024 se produjo en estos grupos de usuarios exclusivamente móviles, lo que generó un volumen anual direccionable de 47 000 millones de dólares. A medida que las billeteras digitales absorben las funciones de fidelización, recompensas y financiación, crean una puerta de entrada atractiva al mercado de pagos estadounidense que las empresas establecidas deben aprovechar para mantener su relevancia. 

Habilitación instantánea de FedNow para la automatización de cuentas por cobrar B2B

FedNow procesó más de 60 millones de transacciones en su primer año de operaciones, a la vez que inscribió a más de 275 instituciones financieras. Los tickets promedio de USD 1,847 subrayan el significativo impulso inicial en casos de uso entre empresas (B2B). Las empresas que implementan pagos instantáneos de facturas han reducido entre 18 y 24 días de días de ventas pendientes, liberando efectivo equivalente al 4-6 % de sus ingresos anuales y haciendo que los descuentos por pronto pago sean económicamente atractivos. La cobertura redundante de la red RTP de The Clearing House proporciona disponibilidad las 24 horas y mitigación de riesgos para los equipos de tesorería, lo que fomenta una mayor adopción en las empresas del mercado intermedio. Por lo tanto, los sistemas de liquidación instantánea funcionan como una palanca de liquidez y un catalizador para los ecosistemas de capital circulante impulsados ​​por SaaS en el mercado de pagos de Estados Unidos. 

Incertidumbre en los litigios sobre tasas de intercambio

El rechazo de un acuerdo de 30 000 millones de dólares en 2024 expuso la continua volatilidad de la economía de las comisiones por deslizamiento. Los comercios dudan ahora en invertir en la aceptación omnicanal hasta que se aclare la legislación, mientras que los emisores moderan el gasto en programas de recompensas tradicionalmente financiados por los diferenciales de intercambio. El precedente histórico de la Enmienda Durbin, que desencadenó la eliminación de la cuenta corriente gratuita para el 68 % de los clientes y recortó drásticamente los presupuestos para la vigilancia del fraude, acentúa el temor de que una mayor regulación pueda generar impactos no deseados en los consumidores. Este exceso amenaza con afectar ligeramente la sólida trayectoria del mercado de pagos estadounidense.

Aumento de los costos por fraude y contracargos

Las pérdidas por fraude en pagos en EE. UU. alcanzaron los 38.77 millones de dólares en 2024 y se prevé que se disparen a 91 millones de dólares para 2028, impulsadas principalmente por canales sin tarjeta presente, que experimentan tasas de fraude 7.2 veces superiores a las transacciones en tiendas físicas. Las devoluciones de cargos en el comercio electrónico ya superan el umbral de monitorización de la red del 0.3 %, lo que obliga a los comerciantes a reservar entre 18 y 22 puntos básicos de ingresos para disputas. Si bien el servicio de tokens de Visa reduce el fraude CNP en un 28 % entre los usuarios, los costes de integración, de entre 75,000 y 250,000 dólares, disuaden a muchos minoristas del mercado medio. El creciente coste de la mitigación del fraude grava los márgenes y podría reducir en más de dos puntos porcentuales la tasa de crecimiento anual compuesta (TCAC) del mercado de pagos de Estados Unidos si no se controla. 

Análisis de segmento

Por modo de pago: las tarjetas de crédito anclan los puntos de venta mientras que el A2A crece en línea

Las tarjetas de crédito captaron una cuota de mercado del 40.62% en Estados Unidos en el punto de venta en 2025, respaldadas por programas de recompensas que reembolsan entre el 1.5% y el 5% del gasto y aseguran una fidelidad del 78% de los consumidores a una tarjeta principal superior a cinco años. Los pagos de cuenta a cuenta registraron 806 000 millones de dólares en Zelle en 2023 y registran una tasa de crecimiento anual compuesta (TCAC) del 15.63% hasta 2031, gracias a la integración en 2,100 aplicaciones de banca móvil que atienden a 120 millones de usuarios. Las tarjetas de débito siguen siendo la moneda de cambio con 86 700 millones de transacciones, pero ven una erosión relativa de su cuota de mercado a medida que las billeteras y los productos de transferencia instantánea desplazan al plástico tradicional. Las billeteras digitales, que ya representan el 31% del volumen de presencia de tarjetas, se subdividen en nichos verticales como el comercio minorista premium, las transacciones entre pares y el comercio de criptomonedas. El uso de efectivo se redujo al 16% del valor de las transacciones en EE. UU. en 2023, lo que refleja tanto las brechas de conveniencia como el crecimiento limitado de la moneda física en circulación. Las soluciones de compra inmediata y pago posterior, ejemplificadas por el GMV de 21.600 millones de dólares de Affirm en el año fiscal 2024, consolidan el crédito a plazos como una opción de pago común. La interacción de estos modos fomenta la diversidad de canales, protegiendo así al mercado de pagos estadounidense de la disrupción del sistema de pago único.

Se proyecta que el tamaño del mercado de pagos estadounidense para transferencias entre cuentas se expandirá a un ritmo de dos dígitos a medida que FedNow y RTP mejoren la liquidez en tiempo real y los comercios adopten alternativas a las tarjetas de menor costo y con menor riesgo de fraude. Las vías de crédito tokenizadas coexistirán, especialmente para suscripciones con tarjeta registrada y reservas de viajes de alto valor, donde las protecciones integradas siguen siendo valiosas. La aceleración prevista en las API de banca abierta y las credenciales basadas en billeteras digitales impulsa aún más el crecimiento hacia los flujos sin credenciales y basados ​​en biometría, posicionando al mercado A2A como el más competitivo hasta 2031. Paralelamente, las redes de crédito priorizarán las recompensas premium, la seguridad de los tokens y la aceptación global como diferenciadores defensivos. En conjunto, estos vectores garantizan que ninguna modalidad domine, lo que sustenta una arquitectura resiliente para el mercado de pagos estadounidense.

Nota: Las participaciones de todos los segmentos individuales están disponibles al momento de la compra del informe.

Por industria de usuario final: el comercio minorista domina, pero la atención médica se acelera

El comercio minorista representó una destacada participación del 43.82 % en el valor de las transacciones en 2025, gracias a la adopción omnicanal, los programas de crédito de marcas blancas y el ciclo de monetización entre comercio minorista y medios, que redirige la inversión publicitaria hacia experiencias de pago subsidiadas. Las cajas integradas, la convergencia de la fidelización y los modelos de cumplimiento en el mismo día aumentan la densidad de volumen en los canales minoristas. Se prevé que el tamaño del mercado de pagos estadounidense vinculado al comercio minorista crezca de forma constante a medida que los comerciantes se actualicen a soluciones de aceptación con una rica base de datos que alimenten los motores de personalización y reduzcan los costos del fraude. 

El sector sanitario, por el contrario, es el que crece más rápido, con una tasa de crecimiento anual compuesta (TCAC) del 15.82 % hasta 2031. Este sector, valorado en 4.5 billones de dólares, procesó solo el 38 % de los pagos de pacientes de forma electrónica en 2022, lo que deja un margen considerable. Las normas de transparencia de precios obligan ahora a los hospitales a publicar tarifas negociadas y aceptar la liquidación digital de saldos superiores a 500 dólares, lo que impulsa la migración hacia el abandono de los cheques en papel y los números de tarjeta ingresados ​​por teléfono. La adopción digital reduce el coste de las transacciones de 3.50 a 7.00 dólares a aproximadamente entre 0.35 y 0.90 dólares, liberando los presupuestos de los proveedores para la prestación de servicios de salud. A medida que convergen las cámaras de compensación, los portales de pago de facturas de tecnología financiera y las plataformas de cuentas de ahorro para la salud, el sector de pagos de Estados Unidos puede captar un volumen sin explotar y, al mismo tiempo, reducir el gasto administrativo en el sector sanitario. 

Otros sectores verticales, como el entretenimiento, la hostelería, la administración pública y los servicios públicos, continúan su transformación. El pago por clic redujo el abandono de las suscripciones de entretenimiento, mientras que el check-in móvil redujo el gasto en personal de recepción de hoteles. Las normativas gubernamentales en 34 estados canalizan los impuestos y las tasas de registro a los canales digitales, ampliando así el volumen de clientes potenciales. La amplia adopción de estos sectores proporciona un impulso diversificado que sustenta la expansión general del mercado de pagos de Estados Unidos.

Nota: Las participaciones de todos los segmentos individuales están disponibles al momento de la compra del informe.

Análisis geográfico

El mercado de pagos de Estados Unidos muestra un impulso a nivel nacional, pero las particularidades regionales influyen en la velocidad y la diversidad de la adopción. En las densas áreas metropolitanas costeras, la penetración de la tecnología sin contacto supera el 80 % de las transacciones elegibles, impulsada por el aumento de la propiedad de teléfonos inteligentes y la temprana implementación de terminales NFC. Las regiones rurales, si bien inicialmente fueron más lentas, muestran una rápida recuperación a medida que los adquirentes integran los lectores sin contacto con la conformidad obligatoria con EMV, cerrando la brecha de aceptación. 

Los estados del Medio Oeste muestran una adopción descomunal de los servicios B2B instantáneos, ya que las cadenas de suministro manufactureras se benefician considerablemente de ciclos de cobro más rápidos. Los bancos regionales aprovechan la participación en FedNow para diferenciar sus servicios de tesorería, impulsando la inscripción entre los exportadores del mercado medio. Las zonas del sur, caracterizadas por una alta proporción de microcomerciantes, están experimentando una sólida expansión en la adopción de Tap to Pay en iPhone, reduciendo la dependencia de los pagos en efectivo y con cheque. 

Las billeteras digitales siguen patrones demográficos, como los de California y Nueva York, que dominan iOS y lideran el uso de Apple Pay, mientras que estados con mayor presencia de Android, como Texas, ven una mayor acogida de Google Pay. El cobro de tarifas sin contacto en el transporte público consolida aún más el uso de billeteras en las áreas metropolitanas. En conjunto, estos patrones confirman que, si bien el crecimiento es nacional, las palancas subregionales, la combinación de dispositivos, la composición del sector y la disponibilidad de los bancos configuran la distribución del valor dentro del mercado de pagos de Estados Unidos.